Renda fixa
Quanto rende R$ 1.000 no CDB? Entenda o cálculo
Aprenda a calcular o rendimento de R$ 1.000 em um CDB e entender CDI, impostos e retorno líquido.
Quanto R$ 1.000 rende em um CDB depende de taxa, prazo, tipo de remuneração, impostos e liquidez. Por isso, não existe um único valor correto para “o CDB”. Um CDB de 90% do CDI e outro de 120% do CDI podem ter resultados e condições muito diferentes.
O que significa um CDB de 100% do CDI?
Em um CDB pós-fixado, a remuneração pode ser expressa como percentual do CDI. Se o produto paga 100% do CDI, ele acompanha essa referência conforme a metodologia contratada. Isso não significa 100% de lucro sobre os R$ 1.000.
O CDI varia ao longo do tempo. Portanto, uma projeção feita hoje pode não coincidir com o resultado final de um investimento pós-fixado mantido por meses ou anos.
A fórmula básica do rendimento
Para uma simulação simplificada de taxa anual fixa, antes de impostos:
saldo bruto = valor inicial × (1 + taxa do período)
Se R$ 1.000 rendessem, hipoteticamente, 10% em um ano:
R$ 1.000 × 1,10 = R$ 1.100
O ganho bruto seria R$ 100. Para chegar ao valor líquido, ainda seria necessário descontar os impostos e custos realmente aplicáveis ao produto e ao prazo.
Três cenários hipotéticos
A tabela abaixo não usa a taxa atual do CDI. Serve apenas para mostrar como a taxa altera o ganho bruto em um ano.
| Taxa bruta hipotética no ano | Ganho bruto sobre R$ 1.000 | Saldo bruto |
|---|---|---|
| 8% | R$ 80 | R$ 1.080 |
| 10% | R$ 100 | R$ 1.100 |
| 12% | R$ 120 | R$ 1.120 |
Esses valores não são ofertas nem previsão. Em um CDB ligado ao CDI, a taxa efetiva dependerá da evolução do indexador e do percentual contratado.
E o Imposto de Renda?
CDBs podem estar sujeitos à tributação conforme as regras vigentes e o prazo da aplicação. Como regras tributárias podem mudar, a CoinPrice não usa aqui uma alíquota fixa como se fosse universal.
Para calcular corretamente o líquido:
- descubra o ganho bruto do período;
- confirme a alíquota aplicável à data e ao prazo;
- aplique o imposto sobre a base correta;
- considere IOF ou outros efeitos quando aplicáveis;
- verifique se existem custos adicionais.
Uma calculadora útil deve informar a data da simulação, a taxa usada e as regras tributárias adotadas.
Exemplo didático de bruto x líquido
Suponha novamente um ganho bruto hipotético de R$ 100. Se, apenas para demonstrar a mecânica, uma alíquota hipotética de 20% incidisse sobre esse ganho, o imposto seria R$ 20 e o ganho líquido R$ 80. O saldo final seria R$ 1.080.
Essa alíquota de 20% é didática. Não use o exemplo para calcular seu imposto sem confirmar a regra vigente.
Como calcular um CDB de “X% do CDI”
O processo é diferente de simplesmente multiplicar R$ 1.000 pelo percentual anunciado. Um CDB de 110% do CDI remunera com base no CDI do período e no percentual contratado.
De forma conceitual:
taxa do CDB ≈ CDI do período × percentual contratado, respeitando a metodologia real de capitalização do produto.
Uma simulação precisa deve usar as taxas do período e a forma de cálculo da instituição. Para comparar propostas, use a mesma data e o mesmo prazo.
O prazo muda bastante o resultado
Dois investimentos com a mesma taxa anual podem produzir resultados diferentes conforme o tempo aplicado. Além disso, a tributação e a possibilidade de resgate podem mudar por prazo.
| Pergunta | Por que importa |
|---|---|
| Quando vence? | define o horizonte do investimento |
| Posso resgatar antes? | determina a liquidez |
| O resgate antecipado altera a remuneração? | pode mudar o resultado esperado |
| Qual tributação vale para o prazo? | afeta o líquido |
| A taxa é prefixada ou pós-fixada? | muda a previsibilidade |
Liquidez pode valer mais que alguns pontos de retorno
Um CDB com taxa maior e dinheiro preso até o vencimento pode ser inadequado para uma reserva de emergência. Já para um objetivo com data definida, a falta de liquidez pode ser aceitável se o vencimento for compatível.
Não compare somente “quanto rende”. Compare quando você pode usar o dinheiro.
E o FGC?
Determinados CDBs podem estar cobertos pelas regras do Fundo Garantidor de Créditos quando atendem aos critérios aplicáveis. Isso não elimina a necessidade de verificar emissor, valor, produto e limites vigentes. FGC não é uma garantia genérica para qualquer investimento.
Como comparar CDB com Tesouro Selic e poupança
Use o mesmo valor e período para todas as alternativas e registre:
- taxa ou regra de remuneração;
- impostos e custos;
- prazo de resgate;
- risco do emissor;
- proteção aplicável;
- valor líquido estimado.
Veja o guia CDB, Tesouro Selic ou poupança para entender as diferenças estruturais.
Erros comuns em simulações
- usar CDI de hoje como se fosse garantido por vários anos;
- comparar retorno bruto de um produto com líquido de outro;
- ignorar prazo de resgate;
- multiplicar “100% do CDI” por R$ 1.000 como se fosse 100% de lucro;
- esquecer impostos;
- tratar taxa promocional como permanente;
- não informar a data da taxa utilizada.
Perguntas frequentes
Quanto rende R$ 1.000 em um CDB de 100% do CDI hoje?
Para responder com precisão é necessário usar o CDI vigente, a data, o prazo e as regras tributárias atuais. Uma resposta sem esses dados é incompleta.
100% do CDI é igual à Selic?
Não. São referências relacionadas, mas diferentes.
O CDB tem rendimento garantido?
A regra de remuneração é contratada, mas há risco do emissor e, em produtos pós-fixados, o indexador varia. Verifique também as condições de resgate.
Posso retirar antes do vencimento?
Depende da emissão. Alguns CDBs oferecem liquidez antecipada e outros não.
Um CDB de 120% do CDI é sempre melhor que um de 100%?
Não. Prazo, emissor, liquidez, impostos e condições da oferta também importam.
Fontes
Conteúdo educativo. As simulações são hipotéticas e não constituem cotação, promessa de rendimento, cálculo tributário definitivo ou recomendação individual.
